出口鼓励政策信贷政策

出口信贷

Export Credit。出口信贷是指一个国家的银行为了鼓励本国商品的出口，加强本国出口商品的竞争力，对本国的出口厂商、外国的进口厂商或进口方银行提供的贷款。出口信贷通常是在出口成套设备、船舶、飞机等商品时由出口方银行提供的，因这类商品价格昂贵，进口方难以马上支付，而若得不到货款，出口商又无法正常进行资金周转，这就需要有关银行对进口方或出口方提供资金融通，促成生意，扩大本国商品出口。

二战前，出口信贷就已被利用来鼓励商品出口，战后其运用更为普遍，且延长了信贷期限，降低了贷款利息。如1978年美国国会决定今后5年内拨给美国进出口银行的资金总额由原来的250亿美元增加至400亿美元。运用财政政策鼓励出口易受到国际法律规则的制约，同时也易引起对方国家的反对和报复，因而信贷政策的作用越来越大。出口信贷的国际约束比较少，且进出口国都比较欢迎，实行起来也比较方便，因此广为使用。当前发达国家大型设备、成套设备的出口约有40%是依靠出口信贷实现的。

出口信贷分为卖方信贷和买方信贷两类。

1、卖方信贷（Supplier's Credit）。卖方信贷是指由出口方的官方金融机构或商业银行向本国出口商（即卖方）提供的贷款。这种贷款合同由出口厂商和银行签订。

在国际贸易中，出口厂商与进口厂商的谈判如果涉及金额较大的商品贸易时，进口厂商一般要求采用延期付款或长期的分期付款的办法来支付货款，并且往往把其作为成交的一个条件。但这类付款方式等于在一定时间里占用了出口厂商的资金，从而会影响到出口厂商的资金周转乃至正常经营。在这种情况下，就需要出口国银行对出口商提供信贷资金，卖方信贷便应运而生。

卖方信贷的一般做法是：在签订买卖合同后，进口商须先支付货款的5～15%作为履约的一种保证金。在分批交货、验收和保证期满时再分期支付10～15%的货款，其余货款在全部交货后若干年内分期摊还（一般是每半年还款一次），并附交延期间的利息。买方分期偿付货款时，出口商把所借款项和利息偿还给出口方银行。因此，卖方信贷实际上是银行直接资助出口厂商向进口厂商提供延期付款，促进商品出口的一种信贷形式。

采用卖方信贷鼓励出口对进出口商有利也有弊。对出口商来说，卖方信贷使其获得了急需的周转资金，有利于其业务活动的正常开展。对进口商来说，虽然这种做法比较简便，便利了进口贸易活动，但却使支付的商品价格明显提高。因为出口商报价时，除出口商品的成本和利润外，还要把从银行借款的利息和费用以及外汇风险的补偿加在货价内。因此，利用卖方信贷进口的成本和费用较高。据测算，利用卖方信贷进口机器设备等，与用现汇进口相比，其价格可能要高3～4%，个别情况下甚至可能高8～10%。

2、买方信贷（Buyer's Credit）。买方信贷是出口方银行直接向进口厂商（买方）或进口方银行提供的贷款，用以支持进口商进口贷款国商品。买方信贷是约束性贷款，贷款合同以贷款必须用以进口贷款国的商品为条件，并常常以签订的商品贸易合同为准。买方信贷在具体运用时有两种形式：第一种是出口方银行直接把贷款提供给外国的进口厂商。其具体的做法是，在进口商与出口商签订贸易合同后，进口商先交相当于货价15%的现汇定金，然后进口商再与出口商所在地的银行签订贷款协议（该协议以上述贸易合同为基础。如果进口商不购买出口国的设备，则进口商不能从出口商所在地银行得到此项贷款）。进口商用其借得的贷款，以现汇付款条件向出口商支付货款。进口商对出口商所在地银行的欠款，按贷款协议的条件分期偿付。?

第二种是出口方银行直接将贷款提供给进口方银行，这是更为普遍的一种买方信贷方式。其具体做法是，进口商与出口商洽谈贸易，签订贸易合同后，进口商先交相当于15%的现汇定金。进口方银行与出口方银行签订贷款协议（该协议虽也以前述贸易合同为基础，但具有相对的独立性），进口方银行以其借得的款项，贷给进口商，然后进口商以现汇条件向出口商支付货款。进口方银行根据贷款协议分期向出口方银行偿还贷款。进口商与进口方银行间的债务按双方商定的办法在国内清偿结算。

以上两种方式，对出口商都比较有利，因为他既可以较快地得到货款，又避免了风险，便于其资金周转。由于买方信贷有很多优点，目前较为常用。像1988年美国进出口银行为帮助本国的两家公司击败来自法国、日本等国家的竞争，使其得到向两家中国企业出口机器设备的合同，向中国两家企业提供了9020万美元的贷款。其中8020万美元的贷款提供给中国某玻璃制造厂以购买纽约康宁玻璃公司的机器设备；另外的1000万美元则提供给中国一家聚氯乙烯企业购买宾夕法尼亚州西方化学公司的机器设备。中国近些年也经常利用买方信贷的方式促进产品出口。比如，中国进出口银行于1996年3月向秘鲁共和国提供了7000万美元的买方信贷。此项贷款专门用于支持中国外贸公司向秘鲁出口铁路设施和机车。此外，为了搞好出口信贷业务，发达国家一般都设立有专门的银行来办理与进出口有关的信贷业务。如美国的u201c进出口银行u201d、日本的u201c输出入银行u201d、法国的u201c对外贸易银行u201d等，这些银行所需的资金一般由政府预算来拨付。另外，一些私人商业银行也办理出口信贷业务。

出口信贷国家担保制

Export Credit Guarantee System。出口信贷国家担保制是指国家为了鼓励商品出口，对于本国出口厂商或商业银行向外国进口厂商或银行提供的贷款，由国家设立的专门机构出面担保，当外国债务人拒绝付款时，这个国家机构即按照承保的数额予以补偿的一种制度。

出口信贷保险由国家承担原因有二：其一，出口信贷涉及的金额一般都比较大，往往是私人保险公司无力承担的，为了促进出口，发达国家纷纷拨出资金，设立专门机构出面为出口信贷保险，如美国的u201c出口信贷保险协会u201d、u201c海外私人投资保险公司u201d和u201c美国商品信贷公司u201d，英国的u201c出口信贷担保局u201d，法国的u201c法兰西对外贸易保险公司u201d，日本通产省的u201c出口担保局u201d等等。其二，为了最大限度地减少出口信贷保险的风险，保险人必须全面准确地了解和把握进口国国内政治经济状况和变化以及进口商的资信程度和经营情况。这项工作也是一般的保险公司所难以做到的，所以通常在国家承担经济责任的前提下，政府把信贷保险业务交给专门的出口信贷保险机构经营。也有很少数国家是委托本国私人保险公司代理出口信贷保险业务，但其经济责任也是由国家承担的。?

出口信贷国家担保的承保范围主要有两类。其一是政治风险，包括由于进口国国内发生的政变、战争、革命、暴乱以及出于政治原因而实行的禁运、冻结资金、限制对外支付等给出口商或出口国银行带来的损失。这种风险的承保金额一般是合同金额的85%～90%，有的国家，如美国甚至高达100%。其二是经济风险，包括由于进口商或进口国银行破产倒闭，或无理拒付，或由于汇率变动异常及通货膨胀等给出口商或出口国银行造成的损失。经济风险赔偿率一般为合同金额的70%～85%。除上述两种之外，出口信贷保险可能还会包括一些专项保险险种。

出口信贷国家担保的期限分为短、中、长期。短期一般是6个月左右，中长期担保时限从2年到15年不等。短期承保适宜于出口厂商所有的短期信贷交易，为了简化手续，有些国家对短期信贷采用u201c综合担保u201d方式，出口厂商一年只需办理一次投保，即可承保这一年中对海外的一切短期信贷交易。中长期信贷担保适用于大型成套设备、船舶等资本性货物出口及工程技术承包服务输出等方面的中长期出口信贷。这种担保由于金额大，时间长，一般采用逐笔审批的特殊担保。

由于出口信贷国家担保是一种政策性的保险，目的是鼓励出口，因而各国的保险费率普遍较低，以减轻出口商和银行的负担。但根据保险期限、保险金额、保险险种、输往国别的不同，保险费率亦不相同。此外，各个国家的保险费率亦有差异，如英国一般为0.25%～0.75%，而原西德为1%～1.5%。

中国自20世纪90年代后年也对出口信贷实行国家担保制。如1996年7月19日，中国人民保险公司与山东机械设备进出口集团公司就向印度尼西亚某公司出口水产冷冻成套设备提供出口卖方信贷保险签署了合同。该笔出口业务金额为800万美元，采用延期2年付款方式，中国进出口银行为该项目提供出口卖方信贷，中国人民保险公司提供出口卖方信贷保险。这是我国的银行、保险和出口企业密切配合，共同完成机电产品出口的一个典型范例，也是山东省出口企业中首例利用国家出口信贷政策顺利完成出口的项目。^[1]